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招商中证煤炭等权指数(LOF)A
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招商中证煤炭等权指数(LOF)A(基金代码:161724)是一只主要投资于煤炭行业的指数型基金,采用等权重策略跟踪中证煤炭指数。以下是关于该基金的详细信息和分析要点:

1、基金基本概况
基金类型:股票型指数基金(LOF,上市型开放式基金)
跟踪标的:中证煤炭等权指数(931394.CSI)
投资目标:紧密跟踪标的指数,追求跟踪误差最小化。
成立日期:2015年5月20日
管理人:招商基金管理有限公司
风险等级:中高风险(R4)

2、投资策略与持仓特点
等权重配置:成分股权重相等(区别于市值加权),避免单一龙头股过度影响,分散风险。
行业集中:主要投资煤炭开采、煤化工等细分领域,与能源周期强相关。
成分股示例:包括中国神华、兖矿能源、陕西煤业等,但等权重下中小市值煤企占比更高。

3、基金表现与风险
周期性强:收益与煤炭价格、行业供需(如冬季供暖、工业用电)高度相关,波动较大。
历史表现:20212022年因能源紧缺涨幅显著,但需注意长期回调风险(如2023年新能源替代压力)。
费用结构:
管理费:1.00%/年
托管费:0.22%/年
申购赎回费:根据渠道不同,通常申购费1.5%(部分平台1折),持有期<7天收取1.5%赎回费。

4、适合的投资者
看好煤炭行业:认为传统能源在过渡期仍有结构性机会(如高股息、稳盈利)。
短期波段操作:利用LOF特性在二级市场交易(需注意折溢价风险)。
分散配置需求:作为大宗商品或周期行业的配置工具。

5、注意事项
行业政策风险:碳中和背景下,煤炭行业面临环保、产能限制等政策压力。
替代能源竞争:新能源发展可能挤压长期需求。
LOF套利机制:需关注场内价格与净值的差异,避免高溢价买入。

6、如何购买
场外渠道:银行、天天基金、招商基金官网等(A类份额适合长期持有)。
场内交易:通过股票账户像买卖股票一样交易(代码:161724),实时成交。

如果需要更实时的数据(如当前净值、持仓明细),可提供具体查询方向或参考晨星、天天基金等平台的最新报告。投资前建议结合自身风险承受能力评估,并关注能源市场动态。
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IP地址 150.76.188.200
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搜索次数 1
提问时间 2025-05-10 16:57:21

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